ABC dos Investimentos - Ações

O que você precisa saber

Ações representam partes de propriedade de uma empresa que são compradas e vendidas no mercado de ações. Investir em ações pode ser uma maneira eficaz de aumentar seu patrimônio, mas é importante entender como funcionam e os riscos envolvidos.

Quando surgiu

Existem relatos na época dos sumérios, apesar disso as ações, como as conhecemos hoje, surgiram no século XVII com a criação da Companhia Holandesa das Índias Orientais (Dutch East India Company) em 1602. Esta foi a primeira empresa a emitir ações negociáveis em uma bolsa de valores, marcando o início do mercado de ações moderno.

Quem criou

A ideia moderna de ações foi popularizada pela Companhia Holandesa das Índias Orientais (Dutch East India Company), que oferecia partes de propriedade da empresa ao público em troca de capital. Essa inovação permitiu a expansão comercial da empresa e criou um novo método de financiamento para outras empresas.

O que é

Ações são títulos de propriedade que representam uma fração do capital social de uma empresa. Ao comprar ações, você se torna um acionista, adquirindo direitos como participação nos lucros (dividendos) e votação em assembleias gerais. O valor das ações pode flutuar com base na performance da empresa e outras condições econômicas. Existem diferentes tipos de ações, como ações ordinárias, que dão direito a voto, e ações preferenciais, que geralmente não dão direito a voto, mas têm prioridade na distribuição de dividendos.

Tudo que você precisa saber sobre o tema

Investir em ações pode ser lucrativo, mas também envolve riscos significativos. Aqui estão alguns pontos essenciais que você precisa saber:

• Negociação: As ações são compradas e vendidas em bolsas de valores, como a B3 no Brasil ou a NYSE nos Estados Unidos. As bolsas de valores funcionam como mercados organizados onde compradores e vendedores se encontram para negociar ações. A negociação é facilitada por corretores, que executam as ordens de compra e venda em nome dos investidores. Nos últimos anos, o acesso ao mercado de ações foi simplificado com o advento das plataformas de negociação online, permitindo que indivíduos negociem ações diretamente de seus dispositivos móveis ou computadores.

• Diversificação: Para mitigar riscos, é crucial diversificar sua carteira de investimentos. Não coloque todo o seu dinheiro em uma única ação ou setor.

• Análise: Antes de investir, é importante analisar a saúde financeira da empresa, seu histórico de desempenho, o setor em que atua e as condições econômicas gerais. Existem duas principais abordagens de análise: análise fundamentalista e análise técnica.

  • Análise Fundamentalista: Esta abordagem avalia o valor intrínseco de uma ação, examinando fatores econômicos, financeiros e outros fatores qualitativos e quantitativos. Os analistas fundamentalistas estudam os relatórios financeiros da empresa, como balanços, demonstrações de resultados e fluxos de caixa, para avaliar sua saúde financeira. Eles também consideram fatores externos, como a economia, a concorrência e a regulamentação do setor.

  • Análise Técnica: Esta abordagem se concentra em padrões de preços e volumes de negociação para prever movimentos futuros de preços. Os analistas técnicos utilizam gráficos e outros instrumentos para identificar tendências e padrões que podem sugerir movimentos futuros de preços. Enquanto a análise fundamentalista se concentra no valor intrínseco de uma ação, a análise técnica se baseia em dados históricos de preços e volumes.

• Riscos: Os preços das ações podem ser voláteis e são influenciados por fatores como mudanças na economia, políticas governamentais, desempenho da empresa e eventos globais.

• Dividendos: Algumas empresas pagam dividendos, que são uma parcela dos lucros distribuída aos acionistas. Isso pode ser uma fonte adicional de renda.

• Estratégias: Existem várias estratégias de investimento, como buy and hold (comprar e segurar), trading (compra e venda frequente), value investing (investimento em valor) e growth investing (investimento em crescimento). Cada estratégia tem suas próprias características, riscos e benefícios.

  • Buy and Hold: Esta estratégia envolve comprar ações e mantê-las por um longo período, independentemente das flutuações do mercado. O objetivo é se beneficiar do crescimento de longo prazo da empresa. Warren Buffett é um grande defensor dessa abordagem, acreditando que investir em empresas sólidas e mantê-las por décadas pode gerar retornos significativos.

  • Trading: Esta estratégia envolve a compra e venda frequente de ações para aproveitar as flutuações de curto prazo no mercado. Os traders buscam lucrar com movimentos diários nos preços das ações. Embora possa ser lucrativo, o trading também é arriscado e requer uma análise constante do mercado e uma boa compreensão dos movimentos de preços.

  • Value Investing: Popularizada por investidores como Benjamin Graham e Warren Buffett, essa estratégia envolve a compra de ações que estão subvalorizadas em relação ao seu valor intrínseco. O objetivo é comprar ações a um preço inferior ao seu valor real e mantê-las até que o mercado reconheça seu verdadeiro valor.

  • Growth Investing: Esta estratégia se concentra em investir em empresas que têm potencial de crescimento acima da média. Os investidores em crescimento procuram empresas com altas taxas de crescimento de lucros, mesmo que suas ações possam estar sendo negociadas a múltiplos de avaliação mais altos.

  • Entre outros.

Exemplo

Vamos considerar um exemplo prático:

Suponha que você compre 100 ações da Empresa X por R$10 cada, totalizando um investimento de R$1.000. Se o preço das ações subir para R$15, suas ações agora valerão R$1.500. Se decidir vender, você terá um lucro de R$500. Além disso, se a Empresa X pagar um dividendo de R$1 por ação, você receberá R$100 em dividendos enquanto mantiver suas ações.

História Pessoal

Enquanto eu trabalhava no Bradesco ou Santander, fiquei impressionado com a história de alguns clientes. Vou usar nomes fictícios para omitir suas identidades, pois não obtive autorização deles. A parte relevante é o que conquistaram e como, independentemente de quem são.

1º Sr. Ernesto. Funcionário de uma empresa onde trabalhou a vida toda. Pai de três mulheres, decidiu, quando as filhas ainda eram crianças, que iria construir um futuro confortável para ele e suas filhas. Assim, todo mês ele comprava ações. A estratégia foi simples e clara: investir na maior empresa da época e em um setor promissor, que era a mineração. Na década de 80, ocorreram as crises do petróleo e o mundo começou a buscar outras fontes energéticas, por isso ele entendeu que, a longo prazo, o negócio principal poderia ter um futuro incerto. Com isso em mente, descartou a Petrobras e optou pelas ações da antiga Companhia Vale do Rio Doce, hoje denominada Vale. Ele definiu um percentual do salário e, religiosamente, comprava as ações todo mês, mesmo depois de sua aposentadoria. Em 2008, ele e as três filhas tinham pouco mais de R$ 1 milhão de reais cada um.

2º Mr. Thomas. Um norte-americano expatriado no Brasil, acabou conhecendo uma brasileira por quem se apaixonou e tiveram um filho. Enquanto ele morava no Brasil, foi comprando ações do Bradesco, que na época era o maior banco privado do Brasil. Ele investia os recursos do 13º salário, as férias, além de uma quantia mensal também proporcional ao seu salário. Em 2004, ele tinha quase R$ 2 milhões em ações do Bradesco.

Esses são exemplos de pessoas reais que eu conheci pessoalmente e que conseguiram construir patrimônio de forma simples e clara. Acredito que a principal lição foi comprar bons ativos e literalmente esquecer deles, focando no longo prazo. Vale notar que, diferente de muitas pessoas que seguem as carteiras recomendadas, leem todas as notícias, sabem tudo que o mercado está discutindo e compram e vendem ativos com frequência, Sr. Ernesto e Mr. Thomas ficaram alheios a tudo que ocorria, por entenderem que o mercado tem sua própria dinâmica, mas a longo prazo os ativos tendem a se valorizar e muito. Inclusive, ambos reinvestiam os dividendos, aproveitando o efeito da valorização exponencial.

Curiosidades no Brasil e Exterior

• Brasil: A B3 (Brasil, Bolsa, Balcão) é a principal bolsa de valores do país, resultado da fusão da BM&FBOVESPA com a CETIP em 2017. A B3 é uma das maiores bolsas do mundo em termos de volume de negociação (20ª do mundo) e número de empresas listadas. Além disso, a B3 oferece uma variedade de produtos financeiros, incluindo ações, derivativos, commodities e renda fixa. Entre as empresas mais negociadas na B3 estão gigantes como Petrobras, Vale e Itaú Unibanco.

• Exterior: A NYSE (New York Stock Exchange) é a maior bolsa de valores do mundo em termos de capitalização de mercado, com empresas de grande porte como Apple, Google e Microsoft listadas. Outra bolsa importante é a NASDAQ, conhecida por abrigar muitas empresas de tecnologia, como Amazon, Facebook e Tesla. Além disso, outras bolsas de valores significativas incluem a Bolsa de Valores de Londres (LSE), a Bolsa de Valores de Tóquio (TSE) e a Bolsa de Valores de Hong Kong (HKEX). Repare que essas bolsas operam em horários distintos oferecendo negociação de ações ao longo das 24 horas do dia.

Frases

“Regra número 1: nunca perca dinheiro. Regra número 2: nunca se esqueça da regra número 1.” – Warren Buffett

“O tempo é seu amigo; impulsividade é seu inimigo.” John Bogle

Warren Buffett, um dos investidores mais bem-sucedidos do mundo, disse: "No longo prazo, o mercado de ações é uma máquina de pesar, mas no curto prazo, é uma máquina de votar."

Conclusão

Investir em ações pode ser uma maneira poderosa de aumentar seu patrimônio ao longo do tempo, mas é fundamental fazer isso com conhecimento e estratégia. Compreender a história, a mecânica e as estratégias de investimento em ações pode ajudar a mitigar riscos e maximizar retornos. A diversificação, a análise cuidadosa e a paciência são chaves para o sucesso no mercado de ações. Lembre-se das palavras de Warren Buffett: "O melhor momento para plantar uma árvore foi há 20 anos. O segundo melhor momento é agora." Comece sua jornada de investimentos em ações com sabedoria e visão de longo prazo.

Reflexão Final

Para aqueles que estão começando no mundo dos investimentos, é importante lembrar que o conhecimento é o seu maior aliado. Leia livros, siga investidores experientes, participe de cursos e mantenha-se atualizado com as notícias do mercado. A jornada de investimento é uma maratona, não uma corrida. Cada passo que você dá, cada decisão informada que toma, o aproxima mais de seus objetivos financeiros. Boa sorte e bons investimentos!